电子元器件销售行情分析与预判(2023年3月)

2023/06/05

正文目录

序章

一、3月宏观经济

  1、全球制造业趋稳回升,波动性加大

  2、电子信息制造业下滑明显,持续走低

  3、半导体销售大幅下挫,指数回调

二、3月芯片交期趋势

  1、整体芯片交期趋势

  2、重点芯片供应商交期一览

三、3月订单及库存情况

四、3月半导体供应链

  1、半导体上游厂商

(1)硅晶圆/设备

(2)原厂

(3)晶圆代工

(4)封装测试

  2、分销商

  3、系统集成

  4、终端应用

(1)消费电子

(2)新能源汽车

(3)工控

(4)光伏

(5)储能

(6)服务器

(7)通信

五、分销与采购机遇及风险

  1、机遇

(1)更上层楼,2026年智能家居设备规模或超2790亿

(2)风生水起,2023年全球折叠手机出货量或达1900万台

(3)如火如荼,2023年SiC功率器件将突破22亿

(4)初露曙光,手机HD版本TDDI芯片价格上涨10%

  2、风险

(1)市场低迷,2月智能手机OEM继续进行库存调整

(2)砍单杀价,关注车企芯片供应链新变化

  3、政策趋势

六、小结

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序章

一、3月宏观经济

    1、全球制造业趋稳回升,波动性加大

3月,全球经济有所回调,但除中国外,包括美国、欧盟及日本等主要经济体仍处低位,趋稳态势仍待观察。

图表 13月全球主要经济体制造业PMI

资料来源:国家统计局

疫情不再是影响世界经济复苏主要因素,受制于地缘政治冲突影响,全球产业链和供应链稳定性仍不牢固,普遍性通胀对经济的影响加剧。

    2、电子信息制造业下滑明显,持续走低

1-2月,电子信息制造业生产规模同比小幅收缩,出口呈下降态势,企业效益下滑明显,投资保持较快增长。

图表 2:2022年2月电子信息制造业运行情况

资料来源:工信部、芯八哥整理

    3、半导体销售大幅下挫,指数回调

2023年1月,根据最新调整数据,全球半导体行业销售同比下降18.5%,中国市场同比下跌31.6%。半导体行业已进入了周期性衰退。

图表 3:2023年1月全球及中国半导体行业销售额增速对比

资料来源:SIA、芯八哥整理

从资本市场指数来看,3月费城半导体指数(SOX)上涨9.3%,中国半导体(SW)行业指数回调6.04%。受供应链回暖影响,市场信心短暂回升。

图表 43月费城及申万半导体指数走势

资料来源:Wind

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